监管与服务并重、规范与发展共赢——山东局开展新三板公司现场走访活动

根据非上市公众公司部关于开展“了解公司·规范公司·服务公司”活动部署，山东局积极响应，迅速落实，由局领导带队赴烟台、日照等地5家公司进行现场走访，深入了解公司，提供有针对性服务，促进公司规范成长。

走访前，调研组重点选取了创新层公司以及股东人数较多或者融资交易较为活跃的公司，并且有针对性选取1家基础层公司以及1家已摘牌公司作为调研对象。走访中，多层次多角度了解新三板公司状况：一是从日常经营、创新发展以及规范运作角度了解公司存在的问题及困难；二是就现行分层制度、信息披露制度以及交易管理等制度征询公司在实施过程中存在的问题及建议。

从现场走访情况看，部分公司通过挂牌新三板实现飞跃式发展，公司规范运作水平明显提升，部分财务指标良好的已申报IPO或准备申报IPO，新三板市场土壤及苗圃的功能逐步发挥。受访对象集中表达了对新三板市场流动性、分层优化、融资能力以及转板等方面问题的关注。公司普遍认为，挂牌新三板对于提升公司社会影响力，规范公司治理，改善融资环境等起到了一定作用，但仍存在投资者门槛较高，公司融资审核时限过长、部分分层指标不够合理、交易机制不够完善、三板市场直接融资功能尚未充分发挥、多层次资本市场功能不够健全等问题。调研组对各公司提出的问题和困难进行现场解答，对于暂时无法解决的及时记录并着手向相关部门反馈，以求增强新三板市场的吸引力，使得新三板公司“愿意来、长的大、留的住”。

此次走访活动加深了我局与公司的沟通。下一步，将进一步扩大现场走访的范围，在了解不同类型挂牌公司情况的基础上，形成差异化监管模式，提升监管工作有效性，同时有针对性强化对重点公司的支持服务力度。